08.18 周四机构强推买入 6股极度低估

　双汇发展：业绩好于预期
　　首次进行年中高分红，股息率预计超过7%，绝佳类债券品种。公司拥有稳定而充沛的现金流，未来没有大规模资本开支，基于良好前景及母公司偿还需要，公司持续进行大比例分红，但这是首次在年中进行，分红比例也远超以往，全年看有望保持这一高比例，股息率预计超过7%，且股价安全边际十足，是绝佳的类债券品种。中泰证券
　　南洋股份：收购天融信
　　信息安全和新能源双轮驱动。公司在超高压电缆、特种电缆及轨道交通电缆方面具有良好的品牌，同时积极拓展新能源产业链，通过自主研发的方式获取电动汽车充电电缆相关技术，子公司广州南洋新能源有限公司谋求通过开放、投资等方式，进入新能源项目、电动汽车充电设施、智能电网等领域。

　　投资建议：收购国内信息安全领导者天融信，大幅增厚业绩，实现信息安全和新能源双轮驱动。预计公司2016-2017年备考EPS分别为0.34元和0.41元，首次给予“买入-A”评级。安信证券
　　丽江旅游：多元化布局新型业务
　　明后两年偿还中期票据后资产负债率将进一步降低，财务状况远优于行业平均水平。索道业绩稳步增长，带动总体利润率持续提升。预计2016-2018年,三年EPS复合增长率达12.94%，目前市盈率TTM仅28倍，低于景区股平均水平，具有较高安全边际，首次覆盖，予以增持评级。东北证券
　　智飞生物：静待黎明
　　投资建议：由于疫苗事件的影响，盈利预测下调。预计2016-18年EPS分别为0.06、0.32、0.34元。若加卫苗近期获批上市，则存在超预期的可能。维持买入-A投资评级，未来12个月目标价20元，对应2017年63倍PE。安信证券
　　世联行：坚定转型存量服务
　　维持”强烈推荐”评级。预计2016、2017年EPS分别为0.31元和0.38元，当前股价对应PE分别为28.7倍和23.2倍。公司代理业务稳步增长，坚定转型存量服务市场，资管服务链日趋完善，金融服务版块强化风控，维持“强烈推荐”评级。平安证券
　　永创智能：智能化升级助力长期成长
　　包装机械稳定增长：行业稳定增长，受益下游行业自动化程度的提升，未来需求稳步增长。

　　二次包装龙头夯实：作为国内二次包装设备领域龙头，过去三年收入复合增长约20%，未来有望受益行业集中化发展。

　　智能制造打开空间：持续布局智能制造相关领域，包括码垛和Delta机器人、机器视觉、MES系统等，系统集成能力不断突破。

　　外延发展持续推进：拟投资南京轻机，或将继续寻找产业链上下游合适标的，夯实优势补足短板。

　　业绩预测及投资建议：预计16、17年净利润约为1.1、1.4亿元，EPS分别约为0.55、0.68元/股，对应PE分别为56、45倍，维持“买入”。