07.01 晚间重要行业研究汇总(附股)

计算机行业：把握确定性高成长为王 关注4股

　　互联网保险、区块链、消费金融、供应链金融则加速发展，成为互联网金融领域的新热点，值得长期关注。投资策略： 建议配置行业发展具有落地性强、公司质地优良或者低估的行业龙头，同时可以关注未来有望出现催化剂的行业。 主题方面我们建议重点关注已经度过概念炒作期并获得长期关注的主题，比如云计算、信息安全以及互联网金融等。 个股方面我们重点推荐网宿科技、中科曙光、启明星辰、超图软件……【点击查看全文】

　　通信行业：寻找确定性机会 关注6股

　　展望 2016 年下半年，万物互联时代运营商加快物联网市场建设，NB-I.T 最快年底商用；北斗管理条例正式进入立法流程，未来民用市场等到爆发机会；对整个通信板块我们维持强于大市的观点。 建议投资组合：海格通信(002465)、振芯科技(300101)、亨通光电(600487)、光迅科技(002281)、科华恒盛(002335) 、 网宿科技(300017)、高新兴(300098)、 宜通世纪(300310) 、盛路通信……【点击查看全文】

　　零售行业：供应链效率提升视角下的互联网零售 关注5股

　　我们精选 2016 年下半年投资策略我们认为可以从以下三条主线出发：( 1)转型及边际改善；( 2) 塑料垂直 B2B；( 3)跨境出口电商； 重点推荐：苏宁云商(苏阿合作稳步推进，线上恢复增长)、南极电商( 电商生态运营服务第一股，爆发式增长可期)、冠福股份(收购塑米城，塑料 B2B 迎来黄金增长期)、科通芯城(电子元器件 B2B 爆发式增长，持续看好)以及跨境通(跨境出口电商优质标的，业绩爆发式增长)，关注物流景气度提升下的东百集团；收购久致爱和，进军电商生态服务的新华都……【点击查看全文】

　　钢铁行业：水中望月回归理性 关注5股

　　在基本面走弱风险不大，近期改革措施频出提升估值的情况下，3 季度对于板块股价不必悲观。建议关注低估值、转型预期标的如首钢、河钢、新兴铸管、大冶特钢、鞍钢。另外，板块内成长股应流股份、玉龙股份、欧浦智网、中钢国际、法尔胜也值得关注……【点击查看全文】

　　机械行业：业绩才是王道 关注3股

　　十三五规划中智能制造将是重中之重，涉足机器人行业全产业链并具有一定领先优势的公司机器人(300024)将直接受益。其次，在深耕传统行业的同时，积极向机器人领域进行转型，并在核心零部件方面具有一定的积累，这一类的公司将直接受益于业务转型带来的新增收入，可关注埃斯顿、新时达、汇川技术和康力电梯。最后，将智能制造引入到传统行业中，并完成升级改造的个股，如锐奇股份、长荣股份和智慧松德……【点击查看全文】

　　计算机行业：下半年谨慎偏乐观 关注5股

　　计算机视觉作为人工智能产业发展最为迅速的一个重要分支， 国外互联网巨头已开始加速布局， 我们看好计算机视觉的应用融合度， 看好计算机视觉产业的加速发展。综上，我们维持行业“ 看好” 的投资评级， 股票池推荐华宇软件、东方网力、恒华科技、 四维图新及多伦科技……【点击查看全文】

　　基础化工：跨界成长产业整合现良机 关注2股

　　化工行业也进入产业整合、淘汰落后产能的关键阶段。以氟化工为例，持续4 年的低迷使中小企业处于破产边缘，行业整合一触即发。印染行业在日趋严苛的环保政策下，连续4 年产能收缩，具备成本和规模优势的公司市场份额持续上升。当前化工行业部分龙头“蓝筹”估值较低，从长期来看当前可能较好买点。重点关注巨化股份、航民股份……【点击查看全文】

　　国防军工：掘金“民参军” 关注5股

　　军工板块估值中枢仍存在下调概率，军民品订单持续稳定、市场地位领先的国资背景上市公司具有良好的配置价值。重点公司推荐： 民参军建议关注具有较高技术壁垒的技术寡头，重点推荐高德红外(600184)、耐威科技(300456)、景嘉微(300474)； 军工国企建议关注市场地位高、军民用业绩良好的军工集团控股公司，重点推荐四创电子(600990)、杰赛科技(002544)、 中航光电(002179)、中航电测……【点击查看全文】

　　建筑与工程：行业中期业绩持乐观态度 关注4股

　　建议关注 PPP、业务转型、国企改革三条掘金线路，岭南园林(打造传媒产业链)；铁汉生态( 生态环境综合运营商、巨量 PPP 订单)；葛洲坝(低估值、 转型环保、 高增长)；隧道股份、北方国际(国企改革)……【点击查看全文】

　　有色金属：稀土行业有新规 关注4股

　　建议关注稀土、磁材股：如果稀土价格大幅上涨， 稀土开采和冶炼企业将直接受益，建议关注：广晟有色、厦门钨业、盛和资源、 中色股份、 安泰科技、 有研新材、威华股份等。 钕铁硼行业受益库存升值和固定加工费率定价带来的业绩提升，建议关注：中科三环、宁波韵升、银河磁体、正海磁材……【点击查看全文】

　　电力设备：景气与趋势齐飞 关注6股

　　短期我们看好相对轻资产单纯做售电的公司，切入售电业务后，短期获取超额的利润，业绩弹性也会更大。中长期看好通过售电加强用户粘性，并通过提供增值服务获取更多长期利润的电力设备公司。重点关注： 炬华科技、中恒电气、新联电子、积成电子、涪陵电力、穗恒运 A、 京运通……【点击查看全文】

　　房地产行业：看好业绩改善 关注3股

　　房地产板块目前估值仍然存在下行空间，而且在下半年销售边际走弱影响下，估值上行存在较大压力。我们认为下半年房地产板块难以走出趋势性机会，但一些结构性和主题概念机会仍存，建议积极关注：( 1) 保利地产为代表的低估值全国性龙头，新城控股、北京城建等弹性强的区域性龙头；( 2) 福星股份、世联行等基本面扎实的转型个股；( 3) 主题概念建议关注深圳国企改革……【点击查看全文】